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摘 要：如何提高公司会计信息质量成为我国证券市场一个亟待研究的现实问题。本文首先构建会计信息质量评价的相关指标，然后以福耀玻璃工业集团股份有限公司为例，计算其会计信息的相关性、可靠性、稳健性、可比性、及时性，得出其会计信息质量高的结论，为其他公司提高会计信息质量提供参考。
关键词：会计信息质量;评价指标;福耀玻璃
一、引言
会计信息是企业通过编制和披露财务报表向预期报表使用人反映企业有关财务状况、经营成果和现金流量等方面的信息。会计信息是社会经济有效运行的重要基础，它有助于投资者、债权人等的经营决策，企业的经营管理和政府部门的宏观调控。根据通达信金融终端和东方财富网站数据显示，2016年我国上市公司会计信息考评结果是，主板有84家公司会计信息质量为优秀，优秀占比17.61%;中小板有189家公司会计信息质量为优秀，优秀占比22.99%;创业板有104家公司会计信息质量为优秀，优秀占比18.25%。这些数据表明我国上市公司会计信息质量优秀的比率不高。那么，如何提高公司会计信息质量成为我国证券市场一个亟待研究的现实问题。本文拟就选择福耀玻璃工业集团股份有限公司为例，因为该公司受到A股和H股会计信息质量好评，首先构建会计信息质量评价的相关指标，然后比较分析该公司在A股和H股上财务报表的各个指标，最后根据各指标结果归纳结论，为其他公司编制和披露高质量的会计信息提供参考。
二、文献综述
Burgstahler（2006），Barth（2012）认为会计信息质量与会计准则质量关系紧密，只有会计准则质量提高，相应的会计信息质量才可能提高。BallR，Kothari & Robin（2000）的研究表明在会计信息准则执行的过程中，法律制度和投资者保护等因素也会起到不容忽视的作用，进而影响会计信息质量。GohandLi（2011）认为部分公司内部控制运行较差，它们相比于那些内部控制有效运行的公司，其会计信息质量明显更差。刘永泽和孙翯（2011）认为企业通过报告披露相关信息，这些信息中许多信息都是使用公允价值计量，具有价值相关性，使得财务报告信息含量大大提高。
宋洪琦、魏建（2011）认为评价会计信息的指标种类繁多，有将定性指标与定量指标有机的结合使用才会达到综合评析。Wang & Campbell（2012）以1998～2009年1329家中国上市公司为样本，以盈余平滑程度、盈余管理程度为指标，在这些企业强制适用国际会计准则前后，将会计信息质量进行了对比，发现部分公司使用国际会计准则以后，上市公司盈余平滑行为随之减少，但盈余激进行为却增加了。Chua yi（2012）以澳大利亚172家上市公司为样本，将盈余管理、损失确认及时性和价值相关性作为指标，对这些公司使用了国际会计准则之后，所披露的会计信息进行了分析。他发现，使用了国际会计准则公司通过收益平滑而进行的盈余管理减少，可以更加及时将损失确认，股票价格与财务报告中会计信息的相关性也明显增加。尤其是非金融类公司，变化更加明显。结果表明，澳大利亚上市公司在使用国际会计准则以后，会计信息质量得到了改善。
三、会计信息质量的评价标准
美国财务会计准则委员会（FASB）（1980）认为会计信息最重要的质量特征是决策的有用性，而决策的有用性是通过相关性、可靠性、可比性、一致性、效益性和重要性等不同层次的若干个质量属性来保证。FASB的分析主要从从会计信息使用者的角度出发，然而，从信息提供者的角度，即会计信息符合会计准则规定要求的程度，也是探讨会计信息质量应该考虑的。所以，综合会计信息使用者和提供者两个方面，构建一套会计信息质量评价体系是十分必要的。因此，本文选取相关性、可靠性、稳健性、可比性、及时性五个主要评价标准，对会计信息质量进行量化分析。
（一）相关性
会计信息应该与信息使用者的需求有关，能满足其决策分析的需要。譬如投资者往往希望能从以往的会计信息中，预测出该企业未来的经营成果，这些信息能给投资者的预期和判断起到一定的导向作用，使他们的预测能力增强。即投资者利用会计信息评价企业过去、现在和未来事项并预测其发展趋势。因此，可以首先计算营业收入额、利润总额、现金净流量、每股收益等的增长率和预测值，然后对比预测值和预测当年实际值，最后根据预测值和实际值的差异判断会计信息的相关性。
（二）可靠性
可靠性是会计信息应当以实际发生的经济业务为依据，如实反映企业财务状况、经营成果和现金流量等，不能有虚假误导性的陈述，也不得有重大遗漏。因此，可以通过注册会计师出具的审计意见类型判断会计信息的可靠性。一般来说，如果是标准无保留意见，那么会计信息可靠性高。
（三）稳健性
稳健性也就是谨慎性，指会计核算时合理计量可能发生的损失和费用，不得多计资产或收益，少计负债或费用。即所谓“宁可预计可能的损失，不可预计可能的收益”。因此，可以比较资产、收入、负债、费用的期初额和期末额，分析是否存在异常波动情况，以此来判斷会计信息的稳健性。
（四）可比性
可比性是指同一会计主体其前后期会计信息保持可比，或两个不同的会计主体同一时期的会计信息保持可比。于是，可以计算同一会计主体的应收项目占流动资产比和资产负债率，来分析资产的质量;也可以计算同行业的盈利能力，比较会计主体的信息质量。
（五）及时性
及时性是指财务报表编制和披露的时间长短。由于会计信息反映的是企业某一时点或某一时期的经济业务结果，而企业经济业务活动日益频繁，所以会计信息具有一定时效性，须要及时地编制和披露。一般通过财务报告披露日来判断及时性，即计算财务报告披露日与财务报告日之间的时间差。
四、福耀玻璃会计信息质量分析
本文选取福耀玻璃工业集团股份有限公司作为案例分析对象。福耀玻璃是一家专业生产汽车安全玻璃和工业技术玻璃的中外合资企业，1987年在中国福州注册成立，1993年在上海证券交易所（A股）主板上市，2015年在香港交易所（H股）上市，是国内最具规模、技术水平最高、出口量最大的汽车玻璃生产供应商，产品“FY”商标是中国汽车玻璃行业迄今为止唯一的“中国驰名商标”，自2004年起连续两届被授予“中国名牌产品”称号;福耀产品被中国质量协会评选为“全国用户满意产品”，2009年获得企业界“奥斯卡”奖——安永企业家全球奖;2016年获得全世界范围内玻璃行业最高奖项——“金凤凰奖”。
（一）福耀玻璃会计信息相关性
本文选取福耀玻璃2015年和2016年营业收入、利润总额、经营现金流、每股收益四个财务指标，根据相关性预测2017年的数据，然后比较预测值和实际值的差异，来判断会计信息相关性。
根据表1中数据，预测福耀玻璃2017年营业收入为：
14，375，004，325*（13.8%+1）=16，358，759，420（元）。
根据表2中数据，预测福耀玻璃2017年利润总额为：
3，200，399，585*（22.1%+1）=3，907，687，893（元）。
根據表3数据，预测福耀玻璃2017经营活动现金流量净额为：
3，268，483，211*（8.15%+1）=3，534，864，593（元）。
由表4数据预测福耀玻璃2017年基本每股收益为：
1.15*（1+6.35%）=1.33（元/股）。
从表5可以看出，福耀玻璃2017年营业收入和每股收益的实际值与预测数差额不大，差异率只有10%左右;但利润总额和经营现金流的实际值与预测数差额较大，差异率超过30%。总体来讲，预测效果不理想，也表明会计信息相关性不高。其可能的原因是仅使用三年的数据进行计算，结果出现较大偏差。
（二）福耀玻璃会计信息可靠性
福耀玻璃（600660）在上海证券交易事务所公布的2017年财务报告显示，由普华永道中天会计师事务所于2018年3月16日出具审计报告，其审计意见为标准无保留意见。
福耀玻璃（03606）在香港联合交易所公布的2017年财务报告显示，由普华永道中天会计师事务所于2018年3月23日出具的审计报告，其审计意见也是标准无保留意见。
根据审计意见为标准无保留意见表明会计信息可靠性高，那么福耀玻璃2017年无论A股，还是H股财务报表的审计意见都是标准无保留意见，说明其会计信息可靠性高。
（三）福耀玻璃会计信息稳健性
本文选取福耀玻璃2016年和2017年应收票据、应付票据、非流动负债、营业外支出、资产处置损益等财务数据进行对比，观察是否存在异常波动，并且判断这些波动是否是由正常的经济活动造成。
由表6中数据可知，应收票据和应付票据的数值变化主要都是因为2016年末票据到期，非流动负债的增加主要是由于可转换债券将于一年内到期将其划分至本科目所致，营业外支出以及资产处置损失在2017年年报中都有非常详细的记录。各类账户的记录没有出现虚假不全的状况，两年内没有大的变动，使得企业的与自身往年的数据具有稳健性，企业在会计政策以及核算方法的选择上均符合谨慎性原则。
（四）福耀玻璃会计信息可比性
本文选取福耀玻璃2015年、2016年、2017年财务指标比较资产质量和盈利能力，与同行业公司同期数据进行比较，分析其会计信息可比性。
1. 资产质量的比较
资产质量采用的指标为应收项目占流动资产比，该数据值隐含着关联方交易，如果该值远高于行业平均水平，则企业可能出现挂空应收账款的情况，从而财务报表里的资产和股东权益这两大要素就会出现虚假的情况。
由表7、表8、表9数据可知，近年来应收项目占流动资产比波动不大。但高于同行平均水平，各年均在50%以上，再从资产负债率与同行业数据比较来看，福耀玻璃处于中等水平。综合来看，说明福耀玻璃资产质量较好。
2. 盈利能力的比较
盈利能力采用的指标为资产净利率，该值越大，表则说明企业盈利能力越强。也可以分析核心盈利能力，该值愈大，则说明企业的利润来源愈稳定。
从上表10、表11、表12、中数据看，福耀玻璃2015年至2017年资产净利率、核心盈利能力、权益净利率指标都比较高，各指标与同行业公司比较，数据所处区间合理，分析结果表明其会计信息可比性高。
（五）福耀玻璃会计信息及时性
表13中即为福耀玻璃（600660）近三年来年度报告时滞相关数据，2015年报告时滞80日，同年A股主板2810家上市公司平均报告时滞为91日，较之少11日;2016年报告时滞56日，同年A股主板3037家上市公司平均报告时滞为88日，较之少32日;2017年报告时滞76日，同年A股主板3223家上市公司平均报告时滞为90日，较之少14日。整体而言，是福耀玻璃近三年年度报告平均时滞70.67天，比近三年平均时滞少19天，缩短21.2%。
表14中即为福耀玻璃（03606）近三年来年度报告时滞相关数据，2015年报告时滞75日，该年度H股主板1719家上市公司平均报告时滞为79日，较之少4日;2016年报告时滞56日，该年度H股主板1822家上市公司平均报告时滞为76日，较之少20日; 2017年报告时滞79日，该年度H股主板1917家上市公司平均报告时滞为78日，较之多1日。
整体而言，是福耀玻璃（03606）近三年年度报告平均时滞70日，比近三年平均时滞少6.7日，缩短8.6%。
综合分析，福耀玻璃A股（600660）与H股（03606）审计报告时滞数据表明，无论是A股还是H股福耀玻璃年会计信息及时性明显高于平均水平，公司总是在同一时间发布年度财务报告以及已经公布的财务报告，这使得该公司所发布的财务报告及时性更高。
五、结论
本文通过计算福耀玻璃2017年营业收入、利润总额、经营现金流、每股收益四个财务指标，比较预测值和实际值，判断其会计信息相关性不高;根据会计师事务所出具福耀玻璃2017年度财务报表的审计意见类型，判断其会计信息可靠性高;对比福耀玻璃2016年和2017年应收票据、应付票据、非流动负债、营业外支出、资产处置损益五个财务指标，判断其稳健性高;比较福耀玻璃2015年至2017年资产净利率、核心盈利能力、權益净利率与同行业数据关系，判断其会计信息可比性高;分析福耀玻璃A股和H股年报披露时滞，得出其会计信息及时性高。总之，通过构建的会计信息质量评价指标，具体分析福耀玻璃会计信息质量，得出其质量为高。这为其他公司提高会计信息质量提供典范。当然，作为个案分析还存在不足之处，比如构建的评价指标还需用更多的公司数据进行检验。
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